«Svært konkurransedyktig» er den beste måten å karakterisere markedet for DWDM-utstyr for optisk transport på. Selv om det er et betydelig marked, med en verdi på 15 milliarder dollar, er det omtrent 20 systemprodusenter som aktivt deltar i salg av DWDM-utstyr og konkurrerer aggressivt om markedsandeler. Når det er sagt, holdes 90 prosent av markedet av bare syv leverandører, noe som gir 10 prosent til de resterende leverandørene, og selv blant de syv beste er markedsandelsdeltaet stort – 25 prosentpoeng mellom den største og minste leverandøren.
Selskapets skala og investeringer er en viktig differensier som tilsynelatende splitter markedet, der blant de største leverandørene, utenom FiberHome, alle har investert i vertikal integrasjon på linjesidekomponenter som koherent DSP og optisk frontend. Det ser ikke ut til å spille noen rolle om det optiske frontenden er basert på Silicon Photonics (SiPh) eller Indium Phosphide (InP), selv om bransjeeksperter fortsetter å diskutere de to teknologiene. Den avgjørende faktoren er at selskapet har utviklet en intern teknologi som differensierer produktene fra andre, senker produktkostnadene og gir selskapet en bedre time-to-market. Videre, siden det krever betydelig skala og ressurser (penger, mennesker og immaterielle rettigheter) å utvikle disse komponentene, skaper vertikal integrasjon en barriere for nye (og til og med gamle) aktører.
Produktsubstitusjon er tilgjengelig
Som i de fleste bransjer er produktsubstitusjon en ekstern kraft i den optiske transportbransjen. Selv om produktsubstitusjon ikke var en reell trussel de siste tiårene, på grunn av de iboende fordelene i ytelse og kostnader ved DWDM-teknologi sammen med systemnivåbegrensningene ved å integrere DWDM-teknologi i en tilstøtende plattform, begynner tidevannet å snu litt med liten formfaktor 400ZR pluggbar optikk. Som et resultat av denne nye pluggbare optikken i en QSFP-DD-formfaktor som kan overføre 400 Gbps bølgelengder opptil 120 kilometer, forventer vi en økende interesse for IP-over-DWDM (IPoDWDM), som er en systemarkitektur som inkorporerer DWDM-optikk i en Ethernet-svitsj eller ruter. Dette vil uten tvil øke konkurransenivået i DWDM-utstyrsområdet ettersom kunder velger mellom å bruke et tradisjonelt DWDM-system fra våre 20 DWDM-leverandører eller et IPoDWDM-system fra andre svitsjeleverandører. (De største leverandørene av Ethernet-svitsjer og rutere inkluderer Arista, Cisco, Juniper og Nokia).
400ZR vil imidlertid også være til fordel for leverandørene av optisk DWDM. En grunn er at ikke alle operatører vil ønske å endre nettverket sitt til IPoDWDM og vil velge å bruke 400ZR pluggbar optikk på et DWDM-system, slik at nettverksarkitekturen holdes noe uendret samtidig som man drar nytte av den lavere kostnaden ved 400ZR-optikk. En annen grunn er at 400ZR er en koherent teknologi, og derfor er selskapene som har investert i denne teknologien det siste tiåret godt posisjonert til å gripe fatt i denne nye muligheten. Derfor består produsentene av 400ZR pluggbar optikk for det meste av selskaper som har en lang historie innen utvikling av koherente DWDM-systemer, som Ciena, Cisco og Nokia. Huawei hadde også til hensikt å utvikle en 400ZR, men vi er usikre på om de amerikanske restriksjonene på selskapet vil forsinke dette arbeidet.
Kunder foretrekker lokale leverandører når de er tilgjengelige
På noen måter er dette verken gammelt eller nytt, men det er viktig å gjenta at kunder generelt foretrekker å kjøpe utstyr fra en lokal leverandør. I dette diagrammet er det globale markedet for DWDM-utstyr delt inn i hovedregioner og leverandørene som leverer i en gitt region. Størrelsen på boksen viser leverandørandelen i den regionen, og de grønne skyggelagte boksene er leverandørene som anses som innenlandske i den regionen. Det er ikke overraskende at i de to regionene – Nord-Amerika og Kina – hvor det er et stort antall innenlandske leverandører, går den store mengden DWDM-salg til disse innenlandske selskapene. På grunn av den høye blandingen av selskaper i «andre» har jeg ikke skyggelagt disse boksene, men i både Nord-Amerika og Kina er majoriteten av «andre» også innenlandske selskaper.
Det som kan være interessant er de ikke-skyggelagte boksene. Årsaken er at etter at USA innførte restriksjoner på ZTE i 2018 og nylig Huawei, er tjenesteleverandører i regioner med et stort antall ikke-skyggelagte bokser (ikke-innenlandske leverandører) stadig mer opptatt av utstyrsforsyning. Som et resultat ønsker tjenesteleverandører å redusere risikoen ved å redusere avhengigheten av én leverandør, samt øke hensynet til lokale leverandører. På mange måter vil dette være bra for de mindre selskapene som er basert i de lokale regionene, som Tejas i India, Padtec i CALA og PacketLight i EMEA. For å begrense risikoen vil imidlertid de største tjenesteleverandørene sannsynligvis fortsette å kjøpe mesteparten av utstyret fra de større DWDM-produsentene som har skalaen og teknologien til å støtte deres fremtidige bestrebelser.
Dynamisk tilstand i bransjen
Den beste måten å beskrive tilstanden til optisk WDM-utstyrsindustri i år er kanskje «dynamisk». Jeg sier dette fordi, i motsetning til tidligere, da bransjekreftene var relativt de samme fra år til år, dukket det opp nye krefter i den optiske industrien i år som kan omforme den dynamisk. De nye kreftene jeg refererer til er spesifikt den høyere levedyktigheten til produktsubstitusjon med IPoDWDM muliggjort av 400ZR i en QSFP-DD-plugg, og en endring i kundeatferd skapt av amerikanske myndigheters tiltak mot kinesiske produsenter som kan endre leverandørlandskapet i visse regioner over tid.
Denne nyheten er fra Dell'Oro-bloggen
Publisert: 22. juli 2021